[주식] 11개 섹터로 알아보는 미국주식

미국 주식시장은 크게 11개의 섹터로 나뉩니다.
노벨 인베스터(Novel Investor) 사이트에서는 매해 섹터별 퍼포먼스를 가시적으로 확인할 수 있습니다.

 

https://novelinvestor.com/sector-performance/

 

GICS (국제 산업 분류 표준)

섹터 11개 - 산업군 24개 - 산업 69개 - 하부산업 158개

 

MSCI 공식홈페이지 산업 분류

https://www.newsystock.com/NewsyRank/GICS%EC%82%B0%EC%97%85%EB%B6%84%EB%A5%98%EC%B2%B4%EA%B3%84%ED%91%9C.pdf

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11개의 대표 섹터

• 정보기술 섹터(Information Technology, S&P500 25.33%)
  하드웨어 및 소프트웨어 관련 기업, 11개의 섹터 중 가장 큰 비중을 차지하는 미국의 대표 섹터입니다.
  - 마이크로소프트(MSFT), 애플(AAPL), 어도비(ADBE)
  
  
• 헬스케어 섹터(Health Care, S&P500 약 15%)
  건강관리 장비 공급 및 제조업체, 건강관리 서비스 제공 업체, 제약 및 생명공학 제품의 연구, 개발, 생산 및 마케팅 관련된 업체로 구성되었습니다.
  - 존슨 앤드 존슨(JNJ), 유나이티드헬스그룹(UNH)
  
  
• 금융 섹터(Financials, S&P500 약 11.24%)
  은행, 소비자 금융, 투자 은행 및 중개, 자산관리, 보험 및 투자와 같은 활동에 관련된 기업으로 구성되어 있습니다.
  - JP모건 체이스(JPM), 버크셔 헤서웨이(BRK.A BRK.B)
  
  
• 커뮤니케이션 서비스 섹터(Communication Services, S&P500 약 10.6%)
  통신 서비스 및 미디어, 엔터테인먼트 업체들로 구성됩니다.
  - 알파벳(GOOGL), 페이스북(FB), 디즈니(DIS), AT&T(T)
  
  
• 임의소비재 섹터(Consumer Discretionary, S&P500 약 9.9%)
  텔레비전, 자동차, 스포츠용품과 같이 사람들이 원하지만 필수적이지는 않은 상품과 서비스를 제공하는 회사들로 구성된 임의소비재 섹터는 경제 사이클에 가장 민감한 경향이 있습니다.
  - 아마존(AMZN), 홈디포(HD), 나이키(NKE)
  
  
• 산업재 섹터(Industrials, S&P500 약 8.3%)
  산업에서 활용되는 제품을 생산하는 업체로 구성되어 있습니다.
  - 록히드마틴(LMT), Union Pacific Corporation(UNP), 3M(MMM), 캐터필러(CAT),
  
  
• 필수소비재 섹터(Consumer Staples, S&P500 약 7.8%)
  식품, 가정용품 및 위생용품과 같이 사람들이 매일 사용하는 상품 및 서비스를 제공하는 회사로 구성되고 결제 사이클에 덜 민감하다는 특징이 있습니다.
  - 월마트(WMT), 프록터 앤드 갬블(PG), 코카콜라(KO)
  
  
• 유틸리티 섹터(Utilities, S&P500 약 3.6%)
  전기, 가스, 수도 등 인프라 사업과 관련된 업체들로 구성되어 있습니다.
  - 넥스테라 에너지(NEE), 도미니언 에너지(D)
  
  
• 리츠(부동산) 섹터(Real Estate, S&P500 약 3.07%)
  부동산 투자 신탁과 부동산 관리 및 개발 회사 등 부동산 관련 산업을 영위하는 업체로 구성되어 있습니다.
  - 시몬 프로퍼티 그룹(SPG), 크라운 캐슬 인터내셔널(CCI), 아메리칸 타워(AMT)
  
  
• 에너지 섹터(Energy, S&P500 약 2.6%)
  석유, 가스 등 에너지원의 생산 및 판매, 정제, 운손 사업 업체들로 구성되어 있습니다.
  - 엑손모빌(XOM), 셰브론(CVX)
  
  
• 소재 섹터(Materials, S&P500 약 2.4%)
  각종 화학, 건축 자재, 금속 등 광범위한 상품 관련 제조에 종사하는 회사로 구성되어 있습니다.
  - 린데 피엘씨(LIN), 에코랩(ECL)

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경기와 섹터의 관계

경기는 상승과 하락을 일정한 주기를 두고 반복하는 것을 경기순환 사이클이라 말합니다.

경기 변동, 비즈니스 사이클 등으로 불리기도 하는데 회복기, 활황기, 후퇴기 침체기의 4단계로 구분됩니다.

 

경기사이클에 따른 자산배분 전략

 

1. 회복기의 특징
   일반적으로 회복기에는 고용, 소비, 생산 등 경제활동이 긍정적으로 개선됩니다.
   기업들의 투자심리가 회복되며 생산량이 점진적으로 증가하고 금융시장의 자금 수요 또한 증가합니다.
   주식시장은 실물 경제를 선행하는 경향이 있어 경기가 활황기에 접어들어 이전인 회복기에서 큰 성과를 보입니다.
   주식시장과 실물 경제 경기는 보통 1년 정도의 격차를 보입니다.
   
   
2. 활황기의 특징
   투자, 생산, 소비 모두 증가합니다. 재고와 판매가 모두 증가하여 서로 평형 상태를 이룹니다. 성장률 자체는 회복기보다 저조하나 꾸준한 성장을 보이는 시기입니다. 일반적으로 경기순환 사이클 중 가장 긴 시기이며 보통 3년에서 3년 반 정도 유지됩니다.
   
   
3. 후퇴기의 특징
   과잉 생산, 과잉 투자로 기업 재고량이 증가하는 시기입니다. 통화 정책의 제한, 기업 이익 악화로 인해 일자리 감소, 소득 감소, 물가 하락이 일어나는 시기입니다. 보통 1년에서 1년 반 정도 됩니다.
   
   
4. 침체기의 특징
   경제활동이 수축되는 시기로 생산량 급감, 실업 급증, 기업 이윤 감소 등 모든 경제적 요건이 부정적인 상황에 놓이게 돕니다. 경기를 다시 부양시키기 위해 금리를 낮추고 재정정책이 동반되기도 하는 시기로 보통 1년 미만의 기간을 가집니다. 

 

경기 사이클과 선호업종의 변화

 

Stock market sectors and the business cycle

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경기가 어떻게 움직이는지 30분 만에 이해하기!

How The Economic Machine Works by Ray Dalio

 

피델리티를 통해 경기 사이클 파악하기

 

Sectors & Industries Overview - U.S. Sectors- Fidelity

 

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섹터를 투자에 접목하기

1. 11개의 섹터에 '동일한 비중'으로 투자하기
2. 섹터 대표 ETF를 활용하는 방법

미국 주식 섹터별 대표 ETF의 상관관계와 수익률

 

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시장을 전체적으로 살펴볼 때 유용한 사이트는 피델리, 팩트세트

Fidelity International Usage Agreement

 

FactSet | Integrated Financial Data and Software Solutions for Investment Professionals

 

** 상기 내용은 '미국주식 처음공부' 책을 참고해서 작성했습니다.